Nhìn nhận cơ bản về Elliott Wave trong phân tích kỹ thuật

3 Tháng 12, 2025 admin

Giới thiệu chung về sóng elliott wave- Lời mở đầu: Lý thuyết sóng Elliott là một phân nhánh rất phức tạp và cũng rất lý thú trong phân tích kỹ thuật. Để am hiểu nó thì cần phải có phương pháp nghiên cứu khoa học.

Nội dung chương lý thuyết sóng Elliott bao gồm các phần sau:

(1) Giới thiệu chung về lý thuyết sóng Elliott

(2) Lý thuyết cơ bản

(3) Phân tích chi tiết các mô hình sóng Elliott

(4) Phương pháp vẽ kênh giá và kết hợp tỷ lệ Fibonacci trong lý thuyết sóng Elliott PHẦN 1: GIỚI THIỆU CHUNG VỀ LÝ THUYẾT SÓNG ELLIOTT

Trong thập niên 1930, Ralph Nelson Elliott đã đưa ra nguyên lý sóng Elliott sau khi phát hiện rằng thị trường chứng khoán không biến động một cách hỗn loạn, mà thực chất đang lặp lại các chu kỳ phản ánh tâm lý con người, chịu chi phối bởi yếu tố ngoại cảnh và hành vi theo đám đông..

Elliott cho rằng sự dao động lên xuống của tâm lý đám đông luôn tạo ra những mô hình lặp lại qua nhiều cấp độ khác nhau. Khi ông phân chia các cấp độ đó, ông đặt tên chúng là “các bước sóng”, từ đó khám phá ra tính phân đoạn của hành động thị trường. Nhờ vậy, Elliott có thể phân tích thị trường sâu hơn, nhận diện rõ các đặc trưng của từng mô hình sóng và đưa ra dự báo chi tiết dựa trên những mô hình này.

Sự phân đoạn là những cấu trúc mang tính toán học xuất hiện ở các cấp độ rất nhỏ nhưng lại lặp lại hoàn toàn giống nhau. Những mô hình mà Elliott khám phá tuân theo nguyên tắc này. Ví dụ, mô hình sóng chủ (impulsive wave) đi theo xu hướng chính thường bao gồm 5 bước sóng. Ở cấp độ nhỏ hơn, mỗi bước sóng chủ lại chứa thêm 5 sóng nhỏ bên trong. Và ngay trong mô hình sóng nhỏ đó, cấu trúc sóng lại tiếp tục tự lặp lại. Đây chính là hiện tượng sóng lồng trong sóng.

Chỉ khá lâu sau thì sự phân đoạn mới được các nhà khoa học thừa nhận. Vào thập niên 1980, nhà khoa học Mandelbrot đã chứng minh sự tồn tại của sự phân đoạn trong cuốn sách “Hình học phân đoạn của tự nhiên” của ông. Mandelbrot đã thừa nhận cấu trúc phân đoạn trong nhiều đối tượng và hình thái sự sống, một hiện tượng mà Elliott đã hiểu vào thập niên 1930.

Trong thập kỷ 1970, Frost và Prechter đã góp phần đưa Nguyên lý sóng Elliott lên tầm ảnh hưởng rộng lớn. Cuốn sách nổi tiếng của họ, “Nguyên lý sóng Elliott, chìa khóa mang lại lợi nhuận trong thị trường chứng khoán”, được xuất bản năm 1978 và nhanh chóng trở thành tài liệu chuẩn của giới nghiên cứu sóng Elliott. Hai ông đã tiên đoán rằng cuộc khủng hoảng thập niên 1970 sẽ dẫn đến một chu kỳ tăng giá mạnh mẽ trong những năm 1980 – một dự đoán hoàn toàn chính xác. Sau đó, Prechter còn gây tiếng vang khi dự báo đúng sự sụp đổ thị trường Mỹ năm 1987.

Qua quá trình nghiên cứu kéo dài nhiều năm, Elliott đã hiểu rõ cách vận dụng mô hình sóng vào phân tích thị trường chứng khoán và kết hợp thêm tỷ lệ Fibonacci để nâng cao hiệu quả dự báo. Các công trình của ông được ghi lại trong một số cuốn sách, đặt nền móng cho những nhà phân tích như Bolton, Frost và Prechter. Nhờ đó, họ đã đưa ra những dự báo sinh lợi trên cả thị trường chứng khoán và các thị trường tài chính khác.

Chúng ta – những người đi sau – thật sự may mắn khi được thừa hưởng khối tri thức tinh hoa từ các bậc tiền bối. Vậy tại sao không chủ động tìm hiểu, nghiên cứu và đưa những giá trị đó vào quá trình thực hành? Khi biết áp dụng linh hoạt và sáng tạo, chúng ta sẽ giúp kho tàng kinh nghiệm của cha ông không chỉ được bảo tồn mà còn trở nên phong phú hơn theo thời gian.